Undang-undang Pematuhan AML EU Baru Boleh Mengganggu Industri Crypto

Pada 10 Januari, Arahan Anti Pengubahan Wang Haram ke-5 Kesatuan Eropah (5AMLD), secara rasmi ditandatangani menjadi undang-undang. Perundangan tersebut akan memberikan kekuatan menyeluruh kepada organisasi kepatuhan dan pihak berwajib. Namun, selain daripada mengesan wang kotor ke paradise luar pesisir, undang-undang tersebut membawa serangkaian tuntutan ketat terhadap syarikat crypto dengan cara yang tidak pernah dilihat sebelumnya.

Perkembangan ini memotong anggapan bahawa, pada masa lalu, orang terkaya di dunia dengan selesa mengalihkan wang melintasi sempadan melalui kerangka kewangan yang beroperasi dengan kuat di kawasan kelabu yang sah, yang telah lama berlanjutan dalam kesedaran masyarakat.

Sehingga tahun 2016, sepertinya pengaturan yang tidak dapat diucapkan akan berlangsung selamanya, tetapi kewangan antarabangsa berubah ketika berita mengenai Panama Papers mula tersebar. Kerahsiaan kerahsiaan yang dinikmati oleh orang kaya dan orang awam dilenyapkan, mendedahkan bahawa firma undang-undang dan penyedia perkhidmatan korporat Panitia Mossack Fonseca mempunyai syarikat cengkerang yang digunakan untuk pelbagai tujuan haram.

Sejak itu, masyarakat semakin sadar akan kegiatan kewangan haram dan telah memberi tekanan kepada pemerintah dan pihak berkuasa undang-undang untuk menindak pelakunya. Pada gilirannya, pemerintah berusaha untuk mewajibkan, tetapi “mengikuti wang” lebih mudah dikatakan daripada dilakukan. Dalam empat tahun terakhir, regulator dan pemerintah sama-sama mengalihkan perhatian mereka ke jaringan luar pesisir rahsia yang menawarkan anonimitas kepada pelanggan mereka. Dan sepertinya mereka mungkin telah menerapkan peraturan yang berpotensi merugikan industri crypto.

5AMLD – kerosakan

Arahan Anti Pengubahan Wang Haram (AML) di seluruh EU pada awalnya dibuat setelah aliran kewangan yang buruk dari golongan elit dunia terungkap dalam Panama Papers. The 5AMLD adalah evolusi terbarunya, rang undang-undang darurat yang mengikuti peningkatan pemeriksaan pengubahan wang haram dan pembiayaan pengganas di Eropah.

Walaupun langkah-langkah baru itu nampaknya berfungsi untuk meningkatkan keselamatan dalam sempadan EU, ia juga akan memberi kesan langsung kepada cryptocurrency. Pemberlakuan 5AMLD menandakan pertama kalinya penyedia perkhidmatan crypto, seperti pertukaran fiat maya dan penyedia dompet penjaga, akan berada di bawah bidang kuasa peraturan.

Walaupun terdapat peratusan pelabur yang cukup besar yang dengan tegas percaya bahawa anonim adalah ciri utama cryptocurrency, undang-undang baru ini akan melihat mata wang digital berada di bawah pengawasan undang-undang. Berikutan serangkaian serangan pengganas yang dahsyat yang telah berlaku di seluruh Eropah, para penggubal undang-undang ingin memungkinkan untuk mengetahui siapa yang berada di belakang setiap transaksi crypto yang dibuat dan memastikannya tidak digunakan untuk tujuan haram atau mematikan.

Setiap 5AMLD lembaran fakta, undang-undang akan meningkatkan ketelusan mengenai pemilik entiti undang-undang dan akan memberi pengawal selia Eropah akses yang lebih besar ke maklumat yang disimpan di daftar akaun bank terpusat.

Syarikat berasaskan cryptocurrency telah mengalami tekanan yang tinggi untuk melaksanakan langkah-langkah pematuhan ketika mendaftarkan pelanggan baru. 5AMLD kemungkinan akan melihat peningkatan ini pada skala industri dengan undang-undang yang bertujuan untuk meningkatkan pertukaran maklumat antara penyelia anti pencucian wang dan Bank Pusat Eropah.

Kesatuan Eropah adalah hab ekonomi dan politik yang hebat. Kerana beratus-ratus juta pengguna kaya, ia dapat mempengaruhi peraturan bagaimana perniagaan dijalankan, termasuk di negara luar yang mencari jalan masuk ke pasaran tunggal. Ini telah mewujudkan fenomena moden syarikat-syarikat di negara-negara dunia ketiga yang melobi pemerintah mereka untuk meningkatkan peraturan hingga standard EU agar dapat terus mengakses pengguna yang berbasis di EU.

Benjamin Kirschbaum, seorang peguam Jerman untuk Winheller Attorneys at Law & Penasihat Cukai, menjelaskan bahawa dinamik seperti itu bermaksud 5AMLD kemungkinan akan mempengaruhi negara-negara di seluruh dunia:

“Kesatuan Eropah adalah pasaran terkuat setelah A.S. Dengan mematuhi peraturan mereka, anda mendapat akses kepada lebih dari 500 juta orang dengan daya beli di atas rata-rata. Oleh itu, bahkan negara-negara yang sangat bebas seperti Switzerland mematuhi kebanyakan peraturan EU, seperti undang-undang perlindungan data. “

Pasukan polis Eropah menyambut baik undang-undang baru

Seorang pakar dari Unit Perisikan Kewangan Europol menjelaskan kepada Cointelegraph bagaimana undang-undang baru telah membantu membuat definisi undang-undang yang mantap untuk konsep seperti “penyedia dompet penjaga” dan “mata wang maya” yang tidak terpisahkan dengan sektor cryptocurrency dan akan memaksa penyedia dompet melaporkan transaksi yang mencurigakan kepada pihak berkuasa:

“Entiti undang-undang yang terlibat dalam kegiatan semacam ini mesti mengikuti tindakan ketekunan wajar dan melaporkan maklumat mengenai transaksi yang mencurigakan kepada FIU koresponden mereka. Berdasarkan ini, Pihak Berkuasa EU dapat memantau penggunaan mata wang maya, memberikan pendekatan yang seimbang dan berkadar untuk bidang cryptocurrency dan keusahawanan sosial. “

Europol tidak asing lagi untuk membanteras jenayah yang melibatkan cryptocurrency, setelah memainkan peranan penting dalam mematikan sejumlah pasar gelap di mana pengguna membayar produk haram, seperti data peribadi dan dadah yang dicuri, dengan cryptocurrency.

Walaupun transaksi cryptocurrency dapat dikesan pada blockchain, tidak mungkin untuk mengenal pasti individu dari data tersebut. Sebelum 5AMLD, kerja ini biasanya dilakukan secara rahsia oleh firma analisis blockchain. Namun, dengan adanya undang-undang baru, pihak berkuasa di EU mempunyai kuasa baru terhadap entiti undang-undang dan dapat memperoleh maklumat untuk mengenal pasti individu di sebalik alamat kripto yang mencurigakan. Jurucakap Europol mengulas:

“Menerima maklumat itu, Europol, sebagai pusat maklumat EU, akan memberikan sokongan analitik dan operasi yang lebih baik serta nilai tambah penyiasatan untuk membongkar organisasi jenayah yang menyalahgunakan cryptocurrency.”

Peguam dan pakar cryptocurrency memberikan keputusannya pada 5AMLD

Peguam Winheller Kirschbaum menggariskan pandangannya kepada Cointelegraph bahawa kesan 5AMLD kemungkinan akan dirasakan oleh hampir semua pertukaran cryptocurrency tetapi meramalkan bahawa pertumbuhan mungkin berterusan di sektor ini:

“Pertukaran sekarang harus menerapkan prosedur KYC yang kuat. Ini akan membantu membawa perdagangan cryptocurrency keluar dari pasaran kelabu dan memudahkan bank dan pelabur institusi untuk bergerak ke luar angkasa, tanpa tindak balas peraturan. Jadi, kita mungkin mula melihat lebih banyak kelantangan di ruang dan dengan itu kurang turun naik ke depan. “

Ketua Pegawai Eksekutif dan pengasas Polyx, serta penyokong aplikasi pemeriksa AML Traceer yang baru dilancarkan, Stan Chernukhin, mengulangi teori Kirschbaum bahawa meningkatkan langkah pengawalseliaan dan meminimumkan tahap risiko yang tinggi dapat membantu membawa pelaburan institusi yang lebih besar dengan mengisi jurang peraturan :

“Sudah tentu, kita berada di awal cerita, tetapi saya yakin bahawa penggunaan secara besar-besaran Bitcoin dan mata wang kripto lain dikaitkan dengan ketelusan dan ketidakupayaan untuk menggunakannya untuk mencuci hasil yang diperoleh secara jenayah.”

Walaupun kos yang berkaitan untuk mematuhi 5AMLD mungkin tinggi, harga untuk memalukan tanggungjawab pematuhan adalah lebih tinggi. Pengawal selia kewangan Austria akan mendenda syarikat yang tidak mematuhi undang-undang maksimum 200,000 euro. Kirschbaum menambah bahawa sebilangan negara anggota EU sedang berusaha mencari cara untuk menghukum syarikat yang tidak patuh dan denda boleh cukup tinggi untuk membuat syarikat berlutut:

“Denda tersebut mungkin sangat tinggi sehingga dapat menjadi ancaman eksistensial bagi perusahaan bersaiz kecil atau sederhana. Di Jerman, akan ada juga undang-undang keseksaan syarikat yang akan berkuatkuasa pada tahun-tahun berikutnya. “

Isu yang tidak disebutkan namanya kemungkinan besar akan menjadi perbahasan utama di kalangan penggubal undang-undang dan tokoh-tokoh yang berpengaruh dalam industri cryptocurrency untuk masa yang akan datang. Selain dari hujah filosofis bahawa privasi semacam itu mustahil dilakukan, di dunia nyata, undang-undang tetap menjadi undang-undang. Kirschbaum menjelaskan kepada Cointelegraph bahawa penghapusan nama samaran cryptocurrency diperlukan untuk agensi perisikan dan sistem keadilan untuk terus melindungi keselamatan negara dan warganegara:

“Syarat undang-undang untuk menyahsebutkan cryptocurrency harus diberikan, kerana kompetensi yang dimiliki oleh perkhidmatan perisikan atau oleh pendakwa jenayah. Syarikat-syarikat seperti Chainalysis sudah bekerjasama dengan agensi-agensi tersebut untuk menghilangkan nama samaran kebanyakan cryptocurrency samaran seperti Bitcoin. Hanya syiling privasi sejati seperti Monero yang dapat bertahan dalam ujian masa dan menentang penghapusan namanya. Oleh itu, mata wang tersebut paling sering diancam untuk dilarang secara sah. “

Pertukaran dan penyedia dompet merasakan kesannya

Bagi banyak penyedia pertukaran dan dompet, berita undang-undang itu sangat manis. Walaupun 5AMLD menunjukkan bahawa penggubal undang-undang EU menyedari industri cryptocurrency yang matang, ia juga membawa kompromi konsep yang menjadi tumpuan banyak pengguna, bersama dengan beban kewangan yang tidak diingini.

Bagi beberapa syarikat, peraturan pematuhan baru adalah kuku terakhir dalam keranda. Walaupun lebih mudah menjalankan perniagaan kripto beberapa tahun yang lalu, pasaran yang semakin sesak, sekatan yang ketat dan kos yang berkaitan menjadikan perniagaan jatuh seperti lalat. Bagi penyedia dompet crypto yang berpangkalan di United Kingdom, Botol Bayar, akhirnya tiba pada 13 Disember dengan firma itu secara langsung menyebut undang-undang baru sebagai alasan penutupannya..

Walau bagaimanapun, syarikat crypto lain nampaknya merasakan perubahan angin kepatuhan dan secara pramatang meningkatkan prosedur mereka. Yehor Lastenko, pakar anti pencucian wang yang diperakui dan ketua bahagian EDD pertukaran CEX.IO yang berpusat di UK, memberitahu Cointelegraph bahawa firma itu sudah sepenuhnya mematuhi undang-undang dan telah dengan teliti menyesuaikan dasar pematuhannya sejak 2014:

“Kami memahami pentingnya prosedur pematuhan dan memberikan perkhidmatan yang telus dan dipercayai. Inilah sebabnya mengapa kami melaksanakan pengesahan mandatori jauh sebelum penerapan 5AMLD. Kami memperkenalkan pengesahan untuk transaksi berkaitan fiat pada tahun 2014, dan pada bulan Disember 2023, kami juga mewajibkan transaksi crypto-to-crypto. “

David Carlisle, ketua komuniti di syarikat forensik crypto Elliptic, menyuarakan pandangan ini, mengatakan kepada Cointelegraph bahawa banyak syarikat di seluruh EU bersedia untuk menghadapi masalah yang mungkin dibawa oleh langkah-langkah pengawalseliaan baru:

“Banyak perniagaan crypto EU siap menghadapi tantangan pelaksanaan yang akan datang dan telah mengambil langkah proaktif untuk memastikan syarikat mereka dapat memperoleh persetujuan peraturan yang diperlukan dan mematuhi secara berkelanjutan. Pertukaran di seluruh EU menyerahkan permintaan pendaftaran dan persetujuan mereka kepada pengawal selia ketika kami berbicara sehingga mereka dapat beroperasi dengan pengawasan resmi. “

Bagi Latsenko, sementara langkah-langkah KYC dapat merugikan beberapa pelanggan, tuntutan pematuhan yang semakin meningkat yang ditempatkan pada syarikat cryptocurrency adalah sebahagian dari keseimbangan industri yang sedang berkembang yang mulai dipandang serius oleh dunia kewangan yang lebih luas:

“Pelanggan mungkin menganggap langkah pematuhan tambahan membebankan, terutama kerana anonimitas yang dilampirkan pada cryptocurrency dipercayai antara kelebihan utama bagi banyak pengguna crypto. Pada masa yang sama, pertukaran crypto dan penyedia dompet menjadi pemain pasaran kewangan yang matang, memberikan pengalaman yang lebih baik dan, yang paling penting, keselamatan bagi pelanggan. “

Walaupun pada akhir Januari, PBB akan mengakhiri kempen Brexit dan meninggalkan EU, tidak mungkin menjadi tempat persinggahan “luar pesisir” berikutnya. Latsenko menjelaskan kepada Cointelegraph bahawa, kerana kenyataan bahawa kebanyakan arahan EU berdasarkan kepada cadangan FATF, UK cenderung untuk menegakkan langkah serupa:

“Walaupun Brexit yang tidak dapat dielakkan, Peraturan Pengubahan Wang Haram Inggris 2023 yang baru memindahkan syarat Arahan EU ke-5 ke perundangan tempatan seperti Peraturan Pencucian Wang 2023, Akta Terorisme 2000, dan Akta Hasil Jenayah 2002.”

Perlu saya tinggal atau perlu saya pergi?

Walaupun kekuatan undang-undang baru meluas dan akan memberi kesan mendalam terhadap perkembangan industri cryptocurrency, melampaui kepatuhan atau kematian, syarikat dapat memilih cara ketiga: bergerak ke luar pesisir. Terlepas dari kesan global dari kebocoran 2016, Panama masih merupakan tempat selamat bagi syarikat yang ingin beroperasi dalam lingkungan perundangan yang kurang ketat.

Deribit B.V., syarikat yang berpusat di Belanda yang bertanggungjawab menjalankan pertukaran Deribit.com, mengumumkan pada 10 Februari bahawa ia akan mewakilkan platform perdagangan kepada syarikat puterinya, DRB Panama Inc, untuk menghindari 5AMLD. Firma itu mengatakan bahawa jumlah data yang diperlukan untuk dihasilkan dilarang.

Carlisle percaya bahawa, walaupun terdapat kesulitan jangka pendek, syarikat yang mengambil pendekatan aktif terhadap tuntutan pematuhan yang sentiasa berubah cenderung akan mendapat keuntungan dalam jangka panjang. Dia menambah bahawa jika gagal melakukannya, syarikat akan ditolak keupayaannya untuk beroperasi:

“Perniagaan proaktif yang menggunakan pola pikir pertama AML dapat berharap dapat berkembang dan melindungi perniagaan mereka dari kegiatan haram, walaupun kepatuhan menimbulkan beberapa cabaran jangka pendek. Walau bagaimanapun, perniagaan kripto yang tidak bersedia dan tidak mengambil langkah untuk melaksanakan pengaturan pematuhan yang sesuai mungkin mendapati bahawa pengawal selia EU tidak memberi mereka persetujuan yang mereka perlukan untuk beroperasi."

Lennix Lai, pengarah pasaran kewangan di bursa OKEx yang berpusat di Malta, mengatakan kepada Cointelegraph bahawa syarikat itu mengharapkan syarikat yang tidak dikawal selia dan syarikat yang diatur untuk berkembang dengan cara yang serupa tanpa mengira undang-undang yang dikenakan kepada mereka:

“Tidak diatur akan lebih mirip tempat yang dikendalikan sehubungan dengan integritas pasar, pengendalian dalaman, pengungkapan, dan pendidikan dan perlindungan pelabur, sementara pemain yang diatur diharapkan dapat menambahkan lebih banyak produk, lebih mendasar, lebih banyak tamat tempoh perdagangan dan instrumen, dan menurunkan margin keperluan seperti dalam pertukaran yang tidak terkawal. “