Įstatymas iššifruotas: transformacijos šifravimo biržose ir tradicinėse institucijose, rugsėjo 18-25 d

Kiekvieną penktadienį „Law Decoded“ pateikia kritinių savaitės istorijų analizę politikos, reguliavimo ir teisės srityse.

Redaktoriaus pastaba

Paskutinėje gyvūnų fermos scenoje – klasikinėje Orwello pasakoje apie suklydimą ir pagrindinių vidurinių mokyklų skaitymo sąrašų visame anglakalbiame pasaulyje – yra kortų žaidimas. Kiaulės, valdančios fermą su geležine kanopa, priima žmones, kurie iš revoliucijos priešų tapo revoliucijos lyderių geriamaisiais bičiuliais. Knyga baigiama kaltinimais sukčiavimu ir realizuota metamorfoze. Kiaulės ir vyrai atrodo vienodai.

Jei prisimerksi, viskas ims atrodyti kaip tavo mėgstamos pasakėčios. Kriptoje yra revoliucinių kalbų padermė, kuri dogmatiškai priešinasi kompromiso ir derybų link su tradicinius finansus valdančiomis jėgomis. Kripto neturėtų rizikuoti tuo užteršimu, eina mąstymo linija.

Centralizuotos kriptovaliutos biržos, veikiančios labai reguliuojamose jurisdikcijose, perima daugybę iššūkių iš kripto revoliucinės pusės, kartu toleruodamos daugybę biurokratijų ir ilgus nuobodžius reguliuotojų susitikimus. Skirtingi žetonai elgiasi radikaliai skirtingai, ir net O.G. Bitcoin gali veikti kaip valiuta, vertės kaupiklis ir spekuliacinė investicija, atsižvelgiant į tai, kaip jūs į tai žiūrite. Skirtingai nuo labiau decentralizuotų šifravimo būdų, mainai turi spręsti, kaip reguliuotojai žiūri į kriptografiją tam tikrą dieną arba tam tikroje jurisdikcijoje.

Taigi, kripto mainai turi susidurti su sudėtingomis taksonomijomis. Ar jie gyvūniniai, augaliniai ar mineraliniai? Ar jie yra mokėjimų tvarkytojai? Bankai? Tradiciniai mainai, bet net ir tada prekių ar vertybinių popierių įvairovė? Nors reguliuotojai ir teisininkų komandos įsilaužia į galimų registracijos reikalavimų tankmenį, biržoms vis dar taikoma speciali paranoja dėl pinigų plovimo ir terorizmo finansavimo kontrolės. Tiesa, mainai yra tam tikra chimera, ir tai prieš pradedant pokalbį apie „DeFi“.

Nepaisant šių iššūkių, mes esame gana radikalios metamorfozės liudininkai. Kripto mainai ir tradiciškesni jų finansiniai analogai gauna vis didesnę licenciją elgtis kaip vienas kitam. Kaip bebūtų smagu, ši savaitė prasidėjo bombų naujienomis apie ilgalaikius AML gedimus prestižiškiausiuose pasaulio bankuose, kurie palengvino apgaulę 12 figūrų žaidimuose..

Kollen Post, politikos redaktorius, @the_postman_

Kažkas supuvo Deutsche Bank valstijoje

Pirmaujanti šių dienų istorija yra didžiulis įtartinos veiklos nutekėjimas svarbiausiose pasaulio finansų įstaigose.

Duomenys, nutekinti iš JAV iždo Finansinių nusikaltimų vykdymo užtikrinimo tinklo (FinCEN), biuro, kuris stebi neteisėtą finansavimą visame pasaulyje, rinkdamas pranešimus apie įtartiną veiklą (SAR) – sistemą, kuri, matyt, palieka daug norimų rezultatų.

Nutekėjusios SAR sudaro nedidelę dalį visų 2000–2023 m. Pateiktų ataskaitų, tačiau atspindi daugiau nei 2 trln. USD neteisėtų lėšų. Nenuostabu, kad šios operacijos, tačiau stulbina tai, kiek mažai rūpėjo dalyvaujantys bankai ar ataskaitas gaunančios valdžios institucijos. Daugelis šių sandorių buvo susieti su žinoma nusikalstama veikla ir „Ponzi“ schemomis. Vien „Deutsche Bank“ atsiliko nuo 1,2 trilijono dolerių. Ir dar mažiau nei 1% SARS matė tolesnius veiksmus.

Remiantis geriausiomis vyriausybinių agentūrų tradicijomis, užfiksuotomis blogais darbais, oficialus FinCEN pareiškimas šeriais ir paslaptingai nurodė ataskaitas, „pagrįstas neteisėtai atskleistomis įtartinos veiklos ataskaitomis“. Perfrazavus pareiškimą, „FinCEN“ gaudymas nesugebant sugauti nusikaltimų, už kuriuos jis kaltinamas, yra pats nusikaltimas.

Šis apreiškimas sukėlė pasaulinį pasipiktinimą, tačiau per kriptografinę bendruomenę, kuri taip dažnai yra pinigų plovimo ir terorizmo finansavimo problemų atpirkimo ožys, paplito unikali schadenfreude. Tuo tarpu bendra visų kriptovaliutų rinkos viršutinė riba spaudos metu yra maždaug 340 mlrd. USD. Taigi tikrinimo kripto veidai atrodo gana neproporcingi. Tačiau dalyvaujantys bankai pastebėjo, kad perteklinę savaitę turguose grimzta.

Tiesą sakant, dauguma kriptų vis dėlto yra prekės, tarkime, naujos sąskaitos

Vakar Rūmuose pristatyti du nauji vekseliai pateikia naują šifravimo klasifikavimo JAV sistemą ir federalinę biržų registraciją..

Vienoje sąskaitoje iš tikrųjų sakoma, kad kriptovaliutos yra prekės, nebent būtų įrodyta kitaip. Kitas prieš Namų žemės ūkio komitetą užtikrins, kad kriptografiniai mainai turėtų galimybę registruotis nacionaliniu mastu CFTC, taupydami jiems pinigų persiuntėjų licencijavimą kiekvienai valstybei, kuris tradiciškai sulėtino nacionalinių kriptografinių mainų sąrašą..

Abi sąskaitos yra pačioje jų gyvenimo ciklo pradžioje. Iš tiesų, dvasiškai panašus Žetonų taksonomijos įstatymas jau daugelį metų šokinėja. Tačiau šiuose dviejuose naujuose įstatymų projektuose dvišaliai palaikomi du komitetai, atsakingi už dvi atskiras zonas.

Žemės ūkio komitete pateikto Skaitmeninių prekių mainų įstatymo atveju jį remia ilgametis narys Mike’as Conaway’us. Tai vienas iš keisčiausių zigzagų JAV finansų istorijoje, kad pirmosios prekės, kuriomis prekiauta Čikagoje, buvo kukurūzai, kiaulės, kviečiai ir galvijai, o tai reiškia, kad dabar už ūkio subsidijas atsakingas komitetas gali būti ta pati įstaiga, kuri nusprendžia, kaip amerikiečiai gali prekiauti Bitcoin.

„Stablecoin“ atsargos laukiamos federaliniuose bankuose

Už JAV federalinius bankus atsakingas reguliatorius tuos bankus apšvietė, kad galėtų laikyti atsargas tam tikriems stabiliems pinigams.

Naujausias valiutos kontrolieriaus biuro (OCC) aiškinimas apie bombas iš tikrųjų yra tik aiškumo ir, tiesą sakant, labai reikalingo skaidrumo žingsnis. JAV bankai jau laikė atsargas stabiliems pinigams. Pirmadienio aiškinamasis laiškas tik patvirtina, kad tai puiku, nors tik stableciniams indams, 1–1 palaikytiems fiat valiuta.

Idealiu atveju ši interpretacija suteiks suinteresuotosioms šalims naują langą į pagrindinių stablecoin operatorių užkulisius. JAV dolerių susietas „Tether“ (USDT) per pastaruosius metus sparčiai augo, užimdamas trečią vietą tarp kripto pagal rinkos viršutinę ribą, už BTC ir ETH. Tačiau USDT reguliariai įveikia tiek dienos apimtį. Nepaisant neišspręstų ginčų ir Niujorko generalinės prokuratūros tyrimo dėl to, ar „Tether“ turi dolerio atsargų, kurias ji teigia. Nepaisant klausimų, ar generalinis direktorius Jan Ludovicus van der Velde net egzistuoja, ar visas „iFinex“ / „Bitfinex“ / „Tether“ konglomeratas, kuriam jis vadovauja, manipuliavo kriptografijos rinka į savo 2023 m. Kalnelius.

OCC nurodymai nebūtinai turi būti tokie radikalūs, kad, tikėkimės, apšviestų tam tikras šešėlines operacijas.

Toliau skaitoma

Ne pelno siekianti advokatų grupė „Monetų centras“ suskaido poveikį ketvirtadienio naujų sąskaitų.

„Electronic Frontier Foundation“ – Jasonas Kelly ginčijasi, kad nuimtų paywall „Pacer“, tarnybos, kuri parduoda teismo dokumentus JAV už 10 centų už puslapį.

„Fenwick“ advokatai & Vakarai išnagrinėti SEC komisaro Hesterio Peirce’o nesutikimą vykdymo komisijoje prieš „Unikrn“.